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中國需要新的天然氣買家俱樂部
2014-11-04
作為2014年亞太經合組織(APEC)系列會議的重要成果，2014年9月，APEC第11屆能源部長會議在北京發表《北京宣言》，承諾共同致力于構建亞太地區能源安全新體系；承諾將繼續加強石油和天然氣勘探開發和綜合利用合作，推動能源供應多元化和有序競爭，支持公開、透明的能源市場。
這次會議還重申了未來亞太地區的液化天然氣市場在全球和地區燃料結構中的重要性，呼吁各成員經濟體有必要為APEC地區天然氣貿易與投資創造有利條件。
2013年，中國全年天然氣表觀消費量達到1676億立方米，其中進口530億立方米、同比增長25%。這一年，中國的天然氣對外依存度首次突破30%，達到31.6%。
可惜，顧客并沒成為上帝。
這一年，東北亞三國遵循的天然氣貿易體系基礎價格——日本液化天然氣平均到岸價格為每百萬英熱單位16.17美元，約是德國天然氣進口價格和英國天然氣進口價格的1.5倍，美國亨利天然氣交易中心——北美最大天然氣貿易中心價格的6倍。
上述三個價格，是日本體系之外全球最主要的三個天然氣定價體系的代表。
而日本、韓國、中國，目前分列全球液化天然氣進口前三名。
美國全球安全分析研究所執行主任、美國能源安全委員會顧問蓋爾拉·拉夫特博士在接受《瞭望東方周刊》采訪時說，一個比較貼切的比喻是亞太地區正在用買香檳的錢買水。
在他看來，作為世界發展速度最快的天然氣需求市場，中國可以主導一個新的天然氣“買家俱樂部”，從而通過交易中心形成新的天然氣定價體系。
“因為和石油掛鉤的定價方式，不僅涉及中國的利益。”他說。
天然氣高價的惡性循環
美國全球安全分析研究所聯合主任、美國能源安全委員會顧問安妮·柯林博士在接受《瞭望東方周刊》采訪時解釋，根據運輸方式，天然氣一般有兩種貿易形式：管道運輸天然氣以及貨運液化天然氣。
由于運輸中的巨大挑戰，長期合同是這兩種貿易形式的共同特點。
一方面，運輸天然氣的管道修建費用極其昂貴。在液化天然氣方面，賣家需要將天然氣用高壓、低溫冷卻至液態，買方則需要建造昂貴的液態天然氣接收終端。與此同時，液態天然氣運輸過程中也需要專門運輸工具，造價極其高昂。
以中國近期與俄羅斯簽訂的合同為例，從2018年起，俄羅斯通過中俄天然氣管道東線向中國供氣累計30年。中石油與緬甸大宇聯合體簽署的天然氣購銷協議也長達30年。
在日本，東北電力公司日前與卡塔爾液化天然氣公司三廠簽署的液化天然氣合同長達15年。
在基于長期合同的定價機制中，一般都與石油掛鉤、作為參考。這是歐洲和日本定價體系的主要特征。
亞太地區尤其是日本、韓國、中國大陸、中國臺灣的液化天然氣貿易定價體系源自日本——這種中心角色源自日本在東亞貿易體系中悠久而權威的地位。
由于日本當年引進液化天然氣主要是為了替代原油(78.30,-0.48,-0.61%)發電，因此在長期合同中采用了與日本進口原油加權平均價格(JCC)掛鉤的定價公式。
天然氣是石油的替代資源，在石油價格上漲時，買家開始轉向使用天然氣，天然氣也會供求緊張，價格上漲，因此天然氣與石油的價格存在某種程度的正比關系。
不過，近些年天然氣價格隨著亞太地區石油價格的上漲而持續走高，出現了嚴重的“亞洲溢價”，JCC價方式已經不再適合亞太地區。由于尚無供需雙方都能接受的其他方式，只能通過設定JCC封頂價格和封底價格的方式來規避風險。
在蓋爾拉·拉夫特看來，亞洲目前的能源局勢十分脆弱。“動蕩的中東局勢、尼日利亞局勢、對伊朗和對俄羅斯的制裁，對這個地區的能源市場都有影響，都凸顯出亞洲運輸系統解決對石油依賴的緊迫性?！?/div>
亞洲正面臨著高昂石油價格以及供應風險。盡管國際石油市場長期波動，大多數亞洲汽車仍以石油為燃料。亞洲缺乏歐洲和北美國家所具有的緊急石油儲備，如果再次發生石油危機，顯然亞太地區是最易受影響的區域。
他分析，在電力供應方面，亞洲經濟體過度依賴煤炭。更糟的是，亞太地區由煤炭轉向清潔能源天然氣的過程正在受到天然氣價格的影響。
這樣的定價機制不僅使亞太地區經濟蒙受嚴重損失，還使亞太地區的能源消費結構轉型步履維艱。
“亞洲國家所承受的高價天然氣其實相當于隱形稅收，這降低了天然氣替代石油、煤炭等其他不環保能源的可能。這些國家對石油的依賴會進一步提升油價，天然氣價格又會因為與油價掛鉤而進一步提高。”蓋爾拉·拉夫特解釋說。
為難的歐洲
其實亞洲的天然氣價格并非從開始就高于其他地區。9年前，美國亨利天然氣交易中心價格就高于日本的平均液化天然氣到岸價格，差價為每百萬英熱單位3美元。
但是由于美國頁巖氣開發成功后，廣義的天然氣產量大幅提高，價格持續走低，自2008年起與其他地區的價格逐年拉開。
“美國的天然氣之所以便宜，是因為需求量小、生產量大。這種價格不是正常價格，而是因供過于求導致的臨時價格。在美國，每單位天然氣價格低于每單位石油的價格，事實上亞洲卻不是這樣。亞洲的天然氣價格和石油是掛鉤的，這對于亞洲經濟的發展非常糟糕。”安妮·柯林說。
蓋爾拉·拉夫特告訴本刊記者：“液態天然氣與管道天然氣都面臨與石油掛鉤導致的價格上漲，這賦予了天然氣供應商在價格上的掌控能力?！?/div>
同樣由于長期合同，在2008年全球天然氣價格突然下跌時，歐洲國家仍然必須以遠高于現貨的價格購買固定數量的天然氣，蒙受巨大損失。其中，德國公司受到俄國天燃氣管道牽制尤為嚴重，所處地位非常不利。
到2009年底，與油價掛鉤的天然氣價格比現貨市場高出50%，歐洲天然氣買家紛紛請求供應商網開一面。
最終，作為主要供應商之一的挪威國家石油公司允許他們在未來三年內、約25%的合同可以采用現貨價格。
俄羅斯天然氣公司允許的比例更低一些，為15%至20%。不過此后在油價飆升的情況下，俄羅斯天然氣公司一直力挺掛鉤油價，購買方的談判紛紛失敗。一個德國買家甚至將俄羅斯天然氣公司上訴至仲裁機構。
為了減少對俄羅斯的依賴，歐洲國家曾試圖通過建設通往中亞的天然氣管道(即納布科管道)來獲得其他供應。不過該項目已經流產。
從全球來看，2013年北非、尼日利亞的天然氣出口供應因局勢動亂大幅下滑，俄羅斯再次獲得了此前因與歐洲交惡而喪失的市場份額。
這樣，經過多年博弈，在目前兩種主要的全球天然氣定價機制——現貨定價和與石油掛鉤的長期協議定價中，北美和英國雖然是兩個市場，但都主要采取競爭性的交易中心定價。
歐洲采取與石油掛鉤的長期協議價格和“交易中心定價”兩種機制。而在東亞市場，與石油掛鉤的長期協議價格則占據主導地位。
蓋爾拉·拉夫特說，“世界上主要的天然氣貿易中心是美國亨利中心，交易量大約為每天18億立方英尺。歐洲的天然氣虛擬交易中心主要分布在英國、挪威、比利時，交易量比美國小。不過亞太地區作為最大的天然氣市場卻仍然沒有天然氣交易中心，這是十分不利的?！?/div>
早在1990年，紐約商品交易所就推出了亨利中心價的天然氣期貨交易。后來美國天然氣供應端出現充足并富有競爭力的多元供應，買方能夠在眾多供應商中自由選擇，天然氣作為商品的短期貿易在很大程度上取代了長期合同。
由此，北美最終形成了以亨利中心為核心的定價體系。英國定價體系與北美相似。
在本國供應充分、市場相對自由的英國，天然氣以供需決定的市場價格進行交易。這樣的機制使英國在2008年天然氣價格突然下跌時避免了損失。
亞洲必須有自己的交易中心
在蓋爾拉·拉夫特看來，亞洲的天然氣價格過高不僅因為“亞洲溢價”，也因為亞洲缺乏天然氣交易的透明度以及通用的協議。
亞太地區的買家希望實現天然氣價格與石油的脫鉤，相反天然氣出口國家卻不愿意放棄天然氣價格與石油的綁定。
卡塔爾埃米爾哈馬德·阿勒薩尼就曾在2009年于多哈舉行的天然氣出口國論壇首次峰會上提出，天然氣出口國不應該放棄自己把天然氣價格與石油價格掛鉤要求。
在買賣雙方的博弈中，買方集體的合作尤為重要。
目前，全球液化天然氣的供應增長處于多年以來的低潮，2013年供應量僅增加0.6%。全球市場供應呈現緊張狀況，供應方更希望將貨物靈活調配給愿意且能支付高價的客戶。東亞作為全球液化天然氣的主要買家，需求國如果各自為爭取資源私下談判、不斷支付高價，無疑賦予天然氣賣家更大的話語權。
在蓋爾拉·拉夫特看來，今天亞洲的能源格局是互相獨立的市場集群，“每個國家都在獨自運行，少有區域合作。這樣的局勢也使西太平洋發生越來越多的資源沖突”。
他認為，亞洲可以從過去歐洲煤炭和鋼鐵資源的爭議經驗中學習合作。
近代以來，歐洲大國因搶奪萊茵河和魯爾區有爭議的煤礦和鋼礦而發動戰爭。1951年，歐洲人終于走到了一起，建立“歐洲煤鋼共同體”，加強對自然資源方面的區域合作。該機制最終演變成今天的歐盟。
蓋爾拉·拉夫特認為，類似的合作可以充分利用亞洲的集體購買力，共同創造亞洲的石油和天然氣的“買家俱樂部”——交易中心，建立自己的價格體系，“亞洲經濟體將會擁有較強的能源議價能力?！?/div>
安妮·柯林則對本刊記者表示，要改變不適合亞洲的天然氣定價機制，中國應該積極主導建立一個天然氣交易中心，也為進一步創建亞太天然氣“買家俱樂部”奠定基礎，最終實現天然氣和石油價格的脫鉤。
“世界上很多國家和公司都急于把天然氣賣給亞洲特別是中國的時刻，正是建立亞洲天然氣定價機制，為中國以及亞洲其他國家爭取利益、制定戰略的機會。”她說，
其中，首先需要一個有競爭力和透明的國家市場或地區市場，中國存在主導這種定價機制的可能。
“這首先需要在一個時間段，有特別大的天然氣交易量來創造出強有力的市場，并樹立市場信心來吸引新的參與者。交易所能否成功，取決于這個市場是否有能力鼓動市場參與者，使用它來進行常規天然氣交易或大額的天然氣交易。隨著中國天然氣市場的發展，中國成為構建這個市場的領先候選者，中國存在說服其他地區參與交易的可能?！鄙w爾拉·拉夫特說。
不過，“中國面臨的挑戰是在政治上，日本和參與者有可能因為地區局勢緊張而反對。這需要亞洲國家通過磋商來建立一個亞洲能源合作機制，打造這樣一個交易中心。”他建議說。（來源：瞭望東方周刊）